تعریف دفی (امور مالی غیرمتمرکز)

امور مالی غیرمتمرکز یا دفای می تواند صنعت مالی را مختل کند.

امور مالی غیرمتمرکز یا دفی با بیت کوین (رمزنگاری:بیت کوین) و سایر ارزهای رمزنگاری شده ارتباط نزدیک دارد اما دقیقا یکسان نیست. اصطلاح دفی مختصر برای سیستم های مالی است که توسط فناوری بلاک چین غیرمتمرکز فعال می شوند. دفی به طور خاص با بلاکچین اتریوم (رمزنگاری:اتریوم) و تمام ارزهای رمزنگاری شده ساخته شده بر روی ان مرتبط است.

فناوری دفی پول غیرمتمرکز ایجاد می کند و ضرورت بانک های مرکزی تحت کنترل دولت برای صدور و تنظیم ارز را از بین می برد. اما فناوری دفی همچنین قادر است بسیاری از راه حل های مبتنی بر بلاک چین را برای خدمات مالی فراهم کند. شرکتهای فینتک از فناوری دفای برای ارایه حسابهای پسانداز و وام استفاده میکنند و معاملات اوراق بهادار را امکانپذیر میکنند و در میان سایر پیشنهادها بیمه فراهم میکنند.

چگونه دفی کار می کند

دفی یک جایگزین تکنولوژی به تکیه بر موسسات مالی متمرکز مانند بانک ها است, مبادلات, و شرکت های بیمه. سیستم های دفی با استفاده از "قراردادهای هوشمند" در بلاک چین هایی مانند اتریوم به اجماع توزیع شده دست می یابند. توسعه دهندگان قراردادهای هوشمند را برای انجام اقدامات خاص فقط در صورت تحقق شرایط خاص می نویسند.

به عنوان یک مثال ساده می توانید یک قرارداد هوشمند بنویسید مبنی بر اینکه اگر کاردینال ها امسال برنده سری جهانی شوند 500 دلار به شخص دیگری پرداخت خواهید کرد. وقتی قرارداد هوشمند به بلاکچین منتقل شود همه افراد در شبکه بلاکچین میتوانند به کد دسترسی داشته باشند و بخوانند اما هیچکس نمیتواند کد را تغییر دهد. قراردادهای هوشمند اغلب بر برنامههای غیرمتمرکز یا "داپها" حاکم هستند که تحت مالکیت یا مدیریت هیچ شرکت یا شخصی نیستند. اگرچه اتریوم اولین پلتفرمی بود که قراردادهای هوشمند را توسعه داد اما سایر پلتفرمهای بلاکچین نیز از این پلتفرم استفاده میکنند.

دفی هر دو طرف را قادر می سازد تا بدون دخالت یک واسطه یا مرجع مرکزی به طور ایمن و مستقیم معامله کنند. نتیجه این است که افراد بیشتری می توانند با هزینه کمتری به خدمات مالی دسترسی پیدا کنند یا نرخ بهره بهتری نسبت به موسسات مالی سنتی دریافت کنند.

برخی از محبوب ترین برنامه های دفی شامل موارد زیر است:

استیبل کوین

یکی از اولین کاربردهای دفی ایجاد ارزهای رمزنگاری شده با مقادیر پایدار بود که به عنوان استیبل کوین نیز شناخته می شود. استیبل کوین ها با بی ثباتی بسیار کمتر از سایر ارزهای رمزپایه برای خریدهای معمولی مناسب تلقی می شوند.

یکی از نمونه های استیبل کوین دای (رمزنگاری:دای) است. این سکه توسط ماکرداو که یک پروژه منبع باز در بلاکچین اتریوم است به دلار ایالات متحده متصل شده و توسط اتر وثیقه داده شده است. دای عمدا توسط اتر بیش از حد متمرکز می شود که باعث می شود ارزش دای حتی با نوسان ارزش اتر پایدار بماند.

ارز دیجیتال یک استیبل کوین دیگر است اما برخلاف دای وثیقه متمرکز است. استیبل کوین های دلار توسط ذخیره دلار ایالات متحده که در یک حساب بانکی حسابرسی شده نگهداری می شود پشتیبانی می شود.

مبادلات غیرمتمرکز

علیرغم ماهیت غیرمتمرکز ارز دیجیتال, چندین صرافی ارز دیجیتال مانند کوین بیس (نزدک:سکه) به عنوان پلتفرم متمرکز برای اتصال خریداران و فروشندگان ارز رمزنگاری شده عمل می کنند. مبادلات غیرمتمرکز مانند ام دی ایکس از قراردادهای هوشمند برای انجام کار مبادلات متمرکز استفاده می کنند و قراردادهای هوشمند قیمت گذاری را برای هر طرف مقابل با قیمت های غالب بازار فراهم می کنند. استفاده از دگزامتازون به هر یک از طرفین این امکان را می دهد تا کنترل کامل دارایی های ارزهای دیجیتال مربوطه خود را به جای واریز در کیف پولی که توسط یک صرافی متمرکز نگهداری می شود و ممکن است در معرض هک شدن باشد حفظ کنند.

کاربران دگزامتازون که با تهیه ارز رمزنگاری شده نقدینگی ایجاد می کنند می توانند در بازارهای خاص با اعطای بخشی از هزینه های معامله درامد کسب کنند.

بازارهای پیش بینی

بازارهای پیش بینی چیزی است که مردم را قادر می سازد تا در نتایج رویدادهای خاص شرط بندی کنند. بازارهای پیش بینی دفی با اصلاح ساختار شرط بندی می توانند شانس بهتری برای برنده شدن داشته باشند. هزینه های مرتبط نیز کمتر است و شرکت کنندگان در بازار می توانند روی هر چیزی به مقدار نامحدود شرط بندی کنند. از بین بردن بازارهای پیش بینی در مقایسه با کتابهای ورزشی استاندارد برای مقامات مرکزی بسیار دشوارتر است.

بازارهای پیش بینی دفی می تواند ارزش فراتر از افزایش دسترسی به فراهم قمار. پیش بینی های بازار سهام با توجه به اندازه شرط بندی های پشت سرشان اغلب نسبتا دقیق هستند.

وام گرفتن و وام دادن

شاید سنتی ترین عملکردهای فعال شده توسط دفی, خدمات وام و وام برای کاربران ارزهای دیجیتال در دسترس باشد. کسانی که مقادیر قابل توجهی ارز رمزنگاری شده دارند اما خواهان نقدینگی در ارزهای دیگر هستند می توانند با استفاده از دارایی های ارز رمزنگاری شده خود به عنوان وثیقه پول قرض بگیرند. افراد می توانند سپرده های ارز رمزنگاری شده خود را برای کسب سود از وام گیرندگان وام دهند و در نتیجه از ارزش دارایی های خود بدون ایجاد رویدادهای مشمول مالیات سود ببرند. داپ هایی که این وام و وام غیرمتمرکز را تسهیل می کنند به گونه ای طراحی شده اند که نرخ بهره به طور خودکار بر اساس تغییر عرضه و تقاضای ارز دیجیتال تنظیم می شود.

چرا استفاده از دف?

صرف نظر از اینکه شما به دنبال به انجام رساندن, با استفاده از یک پلت فرم دف به جای انجام کسب و کار با موسسات مالی سنتی می تواند مزایای متعددی مشورت. مردم به این دلایل اصلی از دفی استفاده می کنند:

• دسترسی: برخی از افراد قادر به باز کردن حساب های بانکی یا دریافت وام نیستند اما هرکسی که به اینترنت متصل باشد می تواند به یک بستر دفی دسترسی پیدا کند. این سطح بالای دسترسی به این معنی است که معاملات بدون محدودیت جغرافیایی رخ می دهد.
• هزینه های پایین و نرخ بهره بالا: دفی هر دو طرف را قادر می سازد تا مستقیما معامله کنند. با هیچ واسطه, هزینه های معامله تا حد زیادی کاهش می یابد و احزاب خود را به طور مستقیم می تواند مذاکره نرخ بهره. افرادی که از طریق شبکه های دفی پول قرض می دهند معمولا از نرخ بهره بسیار بالاتری نسبت به افرادی که توسط موسسات مالی سنتی پرداخت می شوند برخوردار هستند.
• افزایش شفافیت و امنیت: قراردادهای هوشمند منتشر شده در یک بلاکچین به همراه تمام سوابق تراکنش های انجام شده برای بررسی هر کسی در دسترس است. بلاکچین ها تغییرناپذیر هستند به این معنی که قابل تغییر نیستند. در حالی که کاربران پلتفرم دفی از شفافیت و امنیت اعطا شده توسط فناوری بلاکچین بهره مند می شوند, قراردادهای هوشمند به گونه ای اجرا می شوند که حریم خصوصی شرکت کنندگان این پلتفرم را حفظ می کند. داده های معامله در دسترس عموم هویت واقعی شما را نشان نمی دهد.
• استقلال عملکردی: سیستم عامل های دفی به هیچ موسسه مالی متمرکز متکی نیستند. فروپاشی مالی 2008 نشان دهنده ارتباط قابل توجهی از اکثر بانک ها و دولت ها است و خطرات ذاتی سیستم های متمرکز را روشن می کند. موسسات مالی فردی که پول شما را در دست دارند می توانند با مشکلات یا فساد روبرو شوند یا بیش از حد تحت فشار قرار بگیرند و ورشکستگی را اعلام کنند. ماهیت غیرمتمرکز پروتکل های دفی بیشتر این خطر را کاهش می دهد.

است دف امن?

تازگی تکنولوژی دف به این معنی است که نتایج منفی می تواند به طور غیر منتظره رخ دهد. شرکتهای جدیدی که از فناوری دفای استفاده میکنند ممکن است موفق نشوند (شکست در بین شرکتهای نوپا بسیار رایج است) و اشتباهات برنامهنویسان میتواند فرصتهای سودمندی را برای هکرها ایجاد کند. سرمایه گذاری یا ذخیره پول با یک پروژه دفی که شکست بخورد می تواند منجر به از دست رفتن کل وجوه شما شود.

سپرده ها با موسسات مالی متمرکز سنتی توسط شرکت بیمه سپرده فدرال بیمه می شوند در حالی که سیستم عامل های دفی به طور کلی هیچ وسیله ای برای بازیابی پول از دست رفته فراهم نمی کنند. اگر یک معامله مالی سنتی چپ چپ می رود, یک مصرف کننده می تواند شکایت با مصرف کننده حمایت مالی دفتر فایل (بانک مرکزی اروپا), اما چنین توسل وجود دارد اگر شما یک قربانی یک معامله دفی جعلی تبدیل.

جالب اینجاست که نوع دیگری از برنامه دفی برای رفع این کمبودها در دسترس است. بیمه غیرمتمرکز که توسط افرادی ایجاد می شود که ارز دیجیتال خود را به عنوان وثیقه جمع می کنند به کسانی پیشنهاد می شود که مایل به محافظت از خود در برابر ضرر و زیان سایر قراردادهای هوشمند هستند. افرادی که به استخرهای رمزنگاری کمک می کنند به طور جمعی حق بیمه کسانی را که بیمه شده اند دریافت می کنند.

نحوه سرمایه گذاری در دف

روش های مختلفی برای سرمایه گذاری در دفی وجود دارد. ساده ترین گزینه, فراهم می کند که قرار گرفتن در معرض تنها به طور کلی به دفی, است برای خرید اتر یا سکه دیگری که با استفاده از تکنولوژی دفی. خرید یک سکه دفی شده قرار گرفتن در معرض نزدیک به کل صنعت دفی اعطا.

شما می توانید ارز رمزنگاری شده را با یک بستر وام دهی دفی مستقیما به منظور کسب سود در دارایی های خود واریز کنید. اگر مایل به واریز وجوه برای مدت طولانی تری باشید می توانید نرخ بهره بالاتری دریافت کنید و نرخ سود پرداخت شده در سپرده شما می تواند ثابت یا متغیر باشد و با بازار تغییر کند.

از تقاضا برای سپرده بالا در میان سیستم عامل های مختلف دفی است, یک عمل به نام "عملکرد کشاورزی" ظهور کرده است. کشاورزان بازده وجوه را در هر پلتفرمی که بالاترین نرخ بهره یا مشوق دیگری را پرداخت می کند واریز می کنند و به طور مداوم نرخ بهره و مشوق های فعلی سایر سیستم عامل ها را کنترل می کنند. اگر پلتفرم دیگری شروع به ایجاد انگیزه بهتر کند کشاورزان با انتقال سپرده های خود به سکوی دیگر سود خود را به حداکثر می رسانند. به عنوان انگیزه به طور مداوم در نوسان, عملکرد کشاورزان همچنان به حرکت وجوه خود را از پلت فرم به پلت فرم.

اگر می خواهید در تصمیم گیری در مورد پروتکل های دفی خود نقشی داشته باشید می توانید توکنی مانند یونی یونیسواپ (رمزنگاری:یونی) خریداری کنید. به عنوان یک نشانه حکومتی شناخته می شود, دانشگاه به شما قدرت تصمیم گیری می دهد, متناسب با دارایی های خود را, در مورد اینده پروتکل یونیسواپ. همانطور که افراد بیشتری با خرید سکه های یونی در فرایند تصمیم گیری شرکت می کنند, اینده خدمات بیشتر مورد توجه افراد بیشتری قرار می گیرد, و به طور فزاینده ای دارایی های بزرگ یونی برای حفظ اختیارات قابل توجه تصمیم گیری مورد نیاز است. این پویایی می تواند باعث افزایش قابل توجه قیمت توکن شود.

پرسش و پاسخ کارشناس

احمق رنگارنگ به دنبال بینش دفی از چند کارشناسان امور مالی: دکتر کریستین سالن, استاد و سیلوان سی کلمن صندلی امور مالی و حسابداری در دانشکده هاس کسب و کار, دانشگاه کالیفرنیا, برکلی; دکتر.جیمی لنز, مدیر استاد دانشگاه دوک مهندسی در فینتک و کارشناسی ارشد مهندسی در امنیت سایبری; و دکتر. مراو اوزیر, استاد فینتک در راتگرز مدرسه کسب و کار.