گزارش بازار نفت آژانس بین‌المللی انرژی (OMR) یکی از معتبرترین و به‌موقع‌ترین منابع داده‌ها، پیش‌بینی‌ها و تحلیل‌ها در مورد بازار جهانی نفت در جهان است - شامل آمار دقیق و تفسیر در مورد عرضه، تقاضا، موجودی‌ها، قیمت‌ها و فعالیت‌های پالایشی نفت و همچنین. به عنوان تجارت نفت برای آژانس بین المللی انرژی و کشورهای منتخب غیر آژانس بین المللی انرژی.
درباره این گزارش
- تقاضای جهانی نفت قرار است در سه ماهه چهارم سال 22 به میزان 110 کیلو بشکه در روز کاهش یابد و به 100. 8 میلیون بشکه در روز برسد که در مقایسه با گزارش ماه گذشته 130 کیلو بشکه در روز افزایش یافته است. مصرف قوی بنزین در کشورهای کلیدی مصرف کننده بیشتر از تحویل ضعیف پتروشیمی های اروپایی و آسیایی است. رشد تقاضای نفت در کل سال 2022 به 2. 3 میلیون بشکه در روز (+ 140 کیلو بشکه در روز) و در سال آینده به 1. 7 میلیون بشکه در روز (+ 100 کیلو بشکه در روز) افزایش یافته است که به 101. 6 میلیون بشکه در روز می رسد.
- پس از آنکه عربستان سعودی و سایر کشورهای حوزه خلیج فارس عرضه را مطابق با اهداف کاهش تولید اوپک پلاس محدود کردند، عرضه جهانی نفت در ماه نوامبر ۱۹۰ کیلو بشکه در روز کاهش یافت و به ۱۰۱. ۷ میلیون بشکه در روز رسید و روند افزایشی پنج ماهه را شکست. انتظار می رود در ماه آینده با اعمال ممنوعیت اتحادیه اروپا بر واردات نفت خام روسیه و محدودیت قیمت G7، کاهش شدیدتری داشته باشد. به دنبال رشد سالانه 4. 7 میلیون بشکه در روز در سال جاری، رشد 770 کیلوبیت در روز در سال 2023 عرضه را به 100. 8 میلیون بشکه در روز افزایش می دهد.
- توان عملیاتی پالایشگاه‌های جهانی در نوامبر 2. 2 میلیون بشکه در روز افزایش یافت و به بالاترین میزان از ژانویه 2020 رسید که منجر به کاهش شدید ترک‌های دیزل و بنزین و حاشیه‌های پالایشگاهی شد. پس از ده فصل متوالی برداشت تخمینی سهام، انتظار می‌رود که مانده محصولات تصفیه شده در نیمه اول سال 2023 به حالت مثبت بازگردد.
- صادرات نفت روسیه با 270 کیلوبیت در روز افزایش به 8. 1 میلیون بشکه در روز رسید که بالاترین میزان از آوریل بود زیرا صادرات گازوئیل با افزایش 300 کیلوبیت در روز به 1. 1 میلیون بشکه در روز رسید. بارگیری نفت خام تا حد زیادی بدون تغییر در m-o-m باقی ماند، حتی با وجود کاهش 430 کیلوبیت در روز به اتحادیه اروپا به 1. 1 میلیون بشکه در روز. بارگیری به هند به بالاترین حد خود یعنی 1. 3 مگابایت در روز رسید. با این حال، درآمدهای صادراتی به دلیل قیمت‌های پایین‌تر و تخفیف‌های گسترده‌تر برای محصولات روسی، 0. 7 میلیارد دلار به 15. 8 میلیارد دلار کاهش یافت.
- ذخایر جهانی مشاهده شده در ماه اکتبر 23. 2 میلیون مگابایت کاهش یافت زیرا ذخایر محصول برای اولین بار از ماه مارس کاهش یافت و نفت خام شاهد افزایش کمتری بود. ذخایر صنعت OECD با 17. 3 میلیون مگابایت افزایش به 2765 مگابایت رسید که کسری را در مقایسه با میانگین پنج ساله به 150. 2 میلیون مگابایت کاهش داد، اما سهام دولت OECD 19. 9 میلیون مگابایت کاهش یافت. داده های اولیه برای ایالات متحده، اروپا و ژاپن نشان می دهد که سهام صنعت در ماه نوامبر 3. 1 میلیون مگابایت افزایش یافته است.
- قیمت های آتی نفت خام حدود 8 تا 9 دلار در هر بشکه در طول ماه نوامبر و 5 دلار دیگر در هر بشکه در اوایل دسامبر کاهش یافت، زیرا باد مخالف اقتصاد کلان در مرکز صحنه قرار گرفت و نگرانی از کاهش اوپک پلاس و تحریم های اتحادیه اروپا محو شد. گسترش زمان نزدیک در میان شواهد فزاینده حوضه اقیانوس اطلس با عرضه راحت کاهش یافت و برای اولین بار در سال جاری قسمت جلویی منحنی‌های برنت و WTI را وارد کنتانگو کرد. در زمان نگارش این مقاله، ICE برنت 80 دلار در هر بشکه و نایمکس WTI با قیمت 75 دلار در هر بشکه معامله شد.
نکات برجسته
یک محیط ضعیف اقتصاد کلان و عرضه فراوان قیمت‌های نفت خام را حدود 15 دلار در هر بشکه کاهش داده است. این فروش با وجود کاهش تولید اوپک پلاس، تحریم اتحادیه اروپا بر نفت خام روسیه و کاهش محدودیت‌های کووید چین که می‌تواند راه را برای بهبود سریع‌تر تقاضا در دومین مصرف‌کننده بزرگ نفت جهان هموار کند، رخ می‌دهد. در زمان نگارش این مقاله، معاملات آتی ICE برنت حدود 80 دلار در هر بشکه بود در حالی که NYMEX WTI به 75 دلار در هر بشکه کاهش یافته بود.
قیمت های روسیه با کاهش شدیدتری روبرو شد. اورال در شمال غربی اروپا تا اوایل دسامبر تقریباً 30 دلار در هر بشکه کاهش یافت و به 43 دلار در هر بشکه رسید که بسیار پایین تر از سقف قیمتی 60 دلار در هر بشکه که در نهایت مورد توافق G7، استرالیا و اتحادیه اروپا بود. هدف سقف قیمت تسهیل تجارت با مسکو از طریق اجازه دادن به خریداران شخص ثالث برای استفاده از خدمات دریایی اتحادیه اروپا تا زمانی که خریدهای کمتر از این حد را انجام می دهند، است. اما روسیه معتقد است که ترجیح می دهد تولید خود را به جای فروش نفت به کشورهایی که سقف را اعمال می کنند کاهش دهد.
در حال حاضر، نفت روسیه به جریان خود ادامه می دهد. در ماه نوامبر، کل صادرات نفت با 270 کیلو بشکه در روز افزایش یافت و به 8. 1 میلیون بشکه در روز رسید که بالاترین میزان از آوریل بود. با وجود کاهش 430 کیلوبیت در روز در محموله ها به اروپا، بارگیری نفت خام در این ماه بدون تغییر بود و کمی بیش از 5 بشکه در روز بود. در مقابل، جریان محصول (به ویژه گازوئیل) از جمله به اروپا افزایش یافت. تولید نفت روسیه 90 کیلو بشکه در روز افزایش یافت و به 2/11 بشکه در روز رسید که فقط 200 کیلوبیت در روز کمتر از سطح قبل از تهاجم بود.
همراه با بهبود تولید قزاقستان و نیجریه پس از ماه‌ها چالش عملیاتی، این افزایش تا حدودی به جبران کاهش عرضه سایر تولیدکنندگان اوپک پلاس کمک کرد. این بلوک سقف تولید جمعی خود را از نوامبر 2 میلیون بشکه در روز کاهش داد، اما تولید واقعی نفت خام تنها یک چهارم آن کاهش یافت، زیرا اکثر اعضا در حال حاضر بسیار کمتر از اهداف خود تولید می کردند. در مورد کشورهای غیراوپک پلاس، تولید برای سومین ماه متوالی افزایش یافت و از ابتدای سال به میزان چشمگیر 3. 1 میلیون بشکه در روز افزایش یافت که عمدتاً به دلیل عملکرد قوی در ایالات متحده، برزیل و دریای شمال بود.
داده های اولیه نشان می دهد که ذخایر نفت خام OECD در ماه نوامبر کاهش یافته است که منعکس کننده افزایش شدید تقاضای پالایشگاه ها است. کارکرد پالایشگاه‌های جهانی در ماه گذشته با 2. 2 میلیون بشکه در روز افزایش یافت و به 82. 3 میلیون بشکه در روز رسید که بالاترین میزان از ژانویه 2020 است. افزایش عرضه گازوئیل و بنزین همزمان با کاهش فصلی تقاضای سوخت حمل‌ونقل، ذخایر محصول را افزایش داد و حاشیه سود پالایشگاه‌ها را کاهش داد.. در ایالات متحده و اروپا، ترک‌های دیزلی از قله‌های تاریخی اکتبر افت ماهیانه داشتند، اما همچنان بالا هستند.
علیرغم کاهش فصلی تقاضای جهانی نفت و ادامه باد مخالف اقتصاد کلان، داده های اخیر مصرف نفت شگفت زده شده است. این امر به ویژه در مناطق غیر OECD از جمله چین، هند و خاورمیانه مشهود بود. در مقابل، تقاضای نفت OECD همچنان کاهش یافته است زیرا فعالیت ضعیف پتروشیمی اروپا و آسیا بیشتر از تغییر مداوم گاز به نفت در فرآیندهای تولید بود. اکنون پیش‌بینی می‌شود تقاضای نفت در سال ۲۰۲۲ به میزان ۲. ۳ میلیون بشکه در روز و در سال آینده ۱. ۷ میلیون بشکه در روز افزایش یابد که در مقایسه با گزارش ماه گذشته، حدود ۱۴۰ کیلو بشکه در روز افزایش می‌یابد.
در حالی که قیمت‌های پایین‌تر نفت به عنوان یک تسکین خوشایند برای مصرف‌کنندگانی است که با تورم فزاینده مواجه هستند، تأثیر کامل تحریم‌ها بر عرضه‌های نفت و محصولات روسیه باقی مانده است. همانطور که در ماه های زمستان و به سمت تراز نفتی فشرده تر در سه ماهه دوم 23 حرکت می کنیم، نمی توان افزایش قیمت دیگری را رد کرد.
بلوز زمستانی
تولید نفت خام اوپک پلاس 1 میلیون بشکه در روز
| عرضه اکتبر 2022 | عرضه نوامبر 2022 | Nov Prod vs Target | هدف نوامبر 2022 | ظرفیت پایدار 2 | Eff Spare Cap در مقابل 3 نوامبر | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| الجزایر | 1. 04 | 1. 02 | 0. 01 | 1. 01 | 1. 02 | -0. 0 |
| آنگولا | 1. 05 | 1. 09 | -0. 36 | 1. 46 | 1. 17 | 0. 08 |
| کنگو | 0. 25 | 0. 25 | -0. 06 | 0. 31 | 0. 28 | 0. 03 |
| گینه استوایی | 0. 06 | 0. 06 | -0. 06 | 0. 12 | 0. 09 | 0. 03 |
| گابن | 0. 22 | 0.2 | 0. 02 | 0. 18 | 0.2 | 0.0 |
| عراق | 4.6 | 4. 45 | 0. 02 | 4. 43 | 4.7 | 0. 25 |
| کویت | 2.8 | 2. 68 | 0.0 | 2. 68 | 2.8 | 0. 12 |
| نیجریه | 1. 01 | 1. 13 | -0. 61 | 1. 74 | 1. 33 | 0.2 |
| عربستان سعودی | 10. 9 | 10. 48 | 0.0 | 10. 48 | 12. 22 | 1. 74 |
| امارات متحده عربی | 3. 46 | 3. 29 | 0. 27 | 3. 02 | 4. 12 | 0. 83 |
| مجموع اوپک-10 | 25. 39 | 24. 65 | -0. 77 | 25. 42 | 27. 94 | 3. 29 |
| ایران 4 | 2. 51 | 2. 54 | 3.8 | |||
| لیبی 4 | 1. 18 | 1. 15 | 1.2 | 0. 05 | ||
| ونزوئلا 4 | 0. 71 | 0. 68 | 0. 76 | 0. 08 | ||
| مجموع اوپک | 29. 79 | 29. 02 | 33. 7 | 3. 42 | ||
| آذربایجان | 0. 55 | 0. 55 | -0. 13 | 0. 68 | 0. 58 | 0. 03 |
| قزاقستان | 1. 45 | 1. 68 | 0. 05 | 1. 63 | 1. 65 | -0. 03 |
| مکزیک 5 | 1. 62 | 1. 64 | 1. 75 | 1. 66 | 0. 02 | |
| عموم | 0. 88 | 0. 84 | 0 | 0. 84 | 0. 86 | 0. 02 |
| روسیه | 9. 72 | 9. 81 | -0. 67 | 10. 48 | 10. 2 | |
| دیگران 6 | 0. 87 | 0. 85 | -0. 21 | 1. 06 | 0. 93 | 0. 09 |
| کل غیر اپک | 15. 1 | 15. 37 | -0. 96 | 16. 44 | 15. 88 | 0. 16 |
| اوپک+ 19 در معامله 4 | 38. 86 | 38. 38 | -1. 72 | 40. 1 | 42. 16 | 3. 43 |
| کل اوپک+ | 44. 89 | 44. 39 | 49. 58 | 3. 58 |
1. میعانات را حذف می کند. 2. سطح ظرفیت را می توان طی 90 روز به دست آورد و برای مدت طولانی پایدار شد. 3. در ایرانی ، نفت خام روسی را به استثنای. 4- ایران ، لیبی ، ونزوئلا از برش معاف است. 5- مکزیک از انطباق اوپک+ مستثنی است. فقط در ماه مه ، ژوئن 2020. 6. بحرین ، برونئی ، مالزی ، سودان و سودان جنوبی.<Pan> 3. 42
